تأثیر تغییرات سرمایه بافر (حایل) بر تغییرات ریسک پرتفوی بانک ها

Abstract

سرمایه یکی از عوامل بنیادین در ارزیابی سلامت و ثبات نظام بانکی به شمار می­رود. از سویی دیگر، حجم سرمایه بانک­ها اثر قابل ملاحظه­ای بر جایگاه رقابتی آنها دارد. بنابراین، مطلوبیت و تناسب پایه سرمایه به منزله پوششی مطمئن در برابر گستره وسیعی از مخاطرات بانکی است. هدف از پژوهش حاضر، تأثیر تغییرات سرمایه بافر (حایل) بر تغییرات ریسک پرتفوی بانک­ها است. این تحقیق به لحاظ روش­شناسی کاربردی و اطلاعات معاملات انجام شده در بازه زمانی پنج ساله ۱۳90 تا ۱۳94 جمع­آوری گردیده است. جامعه آماری تحقیق مشتمل بر 17 بانک با روش نمونه­گیری حذف سیستماتیک از سازمان بورس اوراق بهادار است. برای تجزیه و تحلیل اطلاعات از آزمون­های رگرسیون خطی و همبستگی با استفاده از نرم­افزار Eviews استفاده شده است. نتایج پژوهش نشان می­دهد، تغییرات سرمایه بافر ﺑﺮ تغییرات ریسک پرتفوی تأثیر معنادار دارد و با توجه به ضریب منفی متغیر تغییرات سرمایه بافر، وجود رابطه­ی معکوس بین تغییرات سرمایه بافر و تغییرات ریسک پرتفوی استنتاج می­شود. همچنین، تغییرات سرمایه بافر در تعامل با چرخه کسب­و­کار، تنوع درآمد و نوسان دارایی بر تغییرات ریسک پرتفوی بانک­ها تاثیرگذار است.