| dc.contributor.author | صادقی, محسن | fa_IR |
| dc.contributor.author | سروش, ابوذر | fa_IR |
| dc.contributor.author | فرهانیان, محمد جواد | fa_IR |
| dc.date.accessioned | 1399-08-01T19:45:26Z | fa_IR |
| dc.date.accessioned | 2020-10-22T19:45:27Z | |
| dc.date.available | 1399-08-01T19:45:26Z | fa_IR |
| dc.date.available | 2020-10-22T19:45:27Z | |
| dc.date.issued | 2010-07-23 | en_US |
| dc.date.issued | 1389-05-01 | fa_IR |
| dc.identifier.citation | صادقی, محسن, سروش, ابوذر, فرهانیان, محمد جواد. (1389). بررسی معیارهای نوسان‌پذیری، ریسک مطلوب و ریسک نامطلوب در مدل قیمت‌گذاری دارایی‌های سرمایه‌ای: شواهدی از بورس اوراق بهادار تهران. تحقیقات مالی, 12(29) | fa_IR |
| dc.identifier.issn | 1024-8153 | |
| dc.identifier.issn | 2423-5377 | |
| dc.identifier.uri | https://jfr.ut.ac.ir/article_21737.html | |
| dc.identifier.uri | https://iranjournals.nlai.ir/handle/123456789/459436 | |
| dc.description.abstract | تئوری‌های نوین مالی (MPT) بر اساس مدل‌سازی ریسک پرتفوی مارکویتز پایه‌ریزی شدند و همه آنها مبتنی بر فرض وجود رفتار میانگین واریانس(MVB) هستند. بنابراین مستلزم در نظر گرفتن فرض نرمال بودن بازدهی و توزیع متقارن بازدهی هستند. از طرف دیگر دامنه این بحث به مدل قیمت‌گذاری دارایی‌های سرمایه‌ای (CAPM) می‌رسد که به محاسبه ریسک سیستماتیک (?) و استفاده از آن در قیمت‌گذاری دارایی‌ها می‌پردازد.
این پژوهش به بررسی و تحلیل ریسک و معیارهای مختلف آن و نیز بررسی رابطه آن با بازدهی در بازار سهام ایران می‌پردازد تا مشخص سازد که سرمایه‌گذاران در ارزیابی‌های خود برای سرمایهگذاری، ریسک را چگونه لحاظ می‌نمایند. از اینرو به بررسی رفتار بازار در مورد ریسک می‌پردازد و در تلاش جهت تبیین رابطه بین بازدهی و ریسک، مدل‌های قیمت-گذاری جایگزین مدل سنتی CAPM را ارایه می‌نماید.
نتایج پژوهش نشان می‌دهد، بازدهی ماهانه بورس تهران توزیع نرمال ندارد. معیارهای ریسک مطلوب به شکل قوی‌تری بازدهی ماهانه را تبیین می‌کنند. همچنین نشان می‌دهد، قدرت تبیین مدل CAPM پایین است و تفاوت بازدهی‌های محاسبه شده توسط سه مدل CAPM و نیز بازدهی واقعی معنادار است. | fa_IR |
| dc.format.extent | 273 | |
| dc.format.mimetype | application/pdf | |
| dc.language | فارسی | |
| dc.language.iso | fa_IR | |
| dc.publisher | دانشکده مدیریت دانشگاه تهران | fa_IR |
| dc.publisher | University of Tehran | en_US |
| dc.relation.ispartof | تحقیقات مالی | fa_IR |
| dc.relation.ispartof | Financial Research Journal | en_US |
| dc.subject | بتا | fa_IR |
| dc.subject | ریسک مطلوب | fa_IR |
| dc.subject | ریسک نامطلوب | fa_IR |
| dc.title | بررسی معیارهای نوسان‌پذیری، ریسک مطلوب و ریسک نامطلوب در مدل قیمت‌گذاری دارایی‌های سرمایه‌ای: شواهدی از بورس اوراق بهادار تهران | fa_IR |
| dc.type | Text | en_US |
| dc.contributor.department | دانشجوی دکترای مدیریت مالی دانشگاه شهید بهشتی | fa_IR |
| dc.contributor.department | دانشجوی دکترای مدیرت مالی دانشگاه تهران | fa_IR |
| dc.contributor.department | کارشناس ارشد علوم اقتصادی | fa_IR |
| dc.citation.volume | 12 | |
| dc.citation.issue | 29 | |
